La comunidad de Caigua se encuentra al pié de la serranía del Aguaragüe, las características geomorfológicas de la serranía ha dado lugar a la formación de valles de transición fértiles que tienen excelentes potencialidades productivas. La comunidad de Caigua, políticamente pertenece al Cantón Tarairí, Tercera Sección de la provincia Gran Chaco del Departamento de Tarija dentro del Municipio de Villa Montes. Geográficamente, se localiza a los 63º 24' de Longitud Oeste y 21º 09' de Latitud Sur, a una altura media de 480 m.s.n.m.
La comunidad limita al norte con la comunidad de Tarairí, al sur con la comunidad de Chimeo, al este con el río Tarairí y con el río Iguiraru (tomando el río Tarairí el nombre de Iguiraru a partir de su confluencia con el río Caigua) y al oeste con la serranía del Aguaragüe.
El área del proyecto se ubica a 12 km de la ciudad de Villa Montes, sobre la carretera asfaltada Villa Montes - Santa Cruz que cruza la población beneficiada. La línea férrea Yacuiba – Santa Cruz, que corre paralela al camino asfaltado, se encuentra a 2 km del sector más bajo del área de riego, por lo que se constituye en otro medio de transporte importante de la producción de la zona.